حمایت ۴ میلیونی، پیش از تعطیلات پایان هفته حفظ شد | گزارش وضعیت بازار سهام (۲۱ بهمن ۱۴۰۴)

به گزارش شهرآرانیوز، شاخص کل بورس در پایان وقت معاملات امروز، با افت ۰.۹۵ درصد به ارتفاع ۴ میلیون و ۲۹ هزار واحد عقب‌نشینی کرد. نماد‌های فملی، فارس، پارسان، نوری و شبندر بیشترین اثر منفی و نماد‌های فولاد و وپاسار بیشترین اثر مثبت را بر عملکرد امروز این شاخص داشتند.

افت بازار سرمایه امروز بیش از هرچیز تحت تأثیر عرضه‌های بیشتر در نماد‌های بزرگ بازار بود؛ چراکه توجه سهام‌داران به سهام ریالی بار دیگر افت شاخص‌های هم‌وزن و فرابورس را کمتر از شاخص کل کرد؛ بر این اساس، این دو شاخص ۰.۴۵ درصد از ارتفاع خود را از دست دادند.

حمایت روانی و تکنیکالی ۴ میلیون واحدی در شاخص کل و یک میلیون واحدی در شاخص هم‌وزن به‌عنوان سد اولیه ریزش عمل کرد و زمینه‌ساز تحرکات مثبت مقطعی در جریان معاملات شد؛ امری که باعث شد نماگر‌ها بخشی از افت روزانه خود را جبران کنند.

نکته مثبت امروز بازار، افزایش ارزش معاملات خرد به سطوح بالاتر از ۱۰ همت بود که این رقم امروز به ۱۲ هزار و ۲۷۵ میلیارد تومان رسید.

با این حال، وجود ریسک‌های سیستماتیک و شفاف‌نبودن فضای مذاکرات باعث شد تا حقیقی‌ها باز هم به خروج پول‌های خود از بازار ادامه دهند و امروز نیز یک هزار و ۱۹۲ میلیارد تومان از پول حقیقی‌ها از بازار خارج شد.

صندوق‌های درآمدثابت نیز ۶۳۷ میلیارد تومان از پول خود را از دست دادند.

کارشناسان معتقدند بورس تهران همچنان در وضعیت انتظار برای دریافت یک سیگنال قطعی از روند مذاکرات تهران و واشنگتن قرار گرفته است. گمانه‌زنی‌ها درباره برگزاری دور دوم مذاکرات هسته‌ای نیز نتوانست به تغییر روند بازار کمک کند.

این واکنش سرد نشان می‌دهد فعالان بازار دیگر به اخبار غیرقطعی وزن چندانی نمی‌دهند و ترجیح می‌دهند تا حصول یک نتیجه ملموس، ریسک‌گریز باقی بمانند.

در ادامه حتما بخوانید دامنه نوسان ۱۰ درصد صندوق‌ها و گواهی نقره؛ فرصت یا ریسک؟

به عقیده کارشناسان، در کنار اخبار سیاسی، شاخص‌های اقتصادی نیز به عاملی مکمل برای تضعیف تقاضا در بورس تبدیل شده‌اند. عبور قیمت دلار از مرز ۱۶۰ هزار تومان در بازار غیررسمی، فاصله نرخ آزاد و توافقی را افزایش داده و این شکاف، ابهام در برآورد سودآوری شرکت‌ها را بیشتر کرده است.

از سوی دیگر، رشد نرخ بازدهی سالانه اوراق دولتی یا اخزا به سطوح بالای ۳۹ درصد، جذابیت بازار بدهی را در مقایسه با سهام افزایش داده و می‌تواند نسبت P/E فعلی بازار را که در حوالی ۷.۵ واحد قرار دارد، تحت فشار قرار دهد.

با این شرایط، به نظر می‌رسد بازار سهام نه‌تنها با چالش روانی ناشی از اخبار سیاسی مواجه است، بلکه از منظر متغیر‌های مالی نیز در حال تجربه دوره‌ای از رقابت شدید میان بازارهاست؛ دوره‌ای که می‌تواند جریان نقدینگی را بیش از پیش محتاط و گزینشی کند.